Анализ краткосрочной и долгосрочной финансовой устойчивости организации

Современные процессы глобализации экономических процессов определяют необходимость компаний тщательно следить за уровнем собственной устойчивости в финансовой и организационном плане. Управление собственной финансовой устойчивостью позволяет руководству компании управлять уровнем собственной привлекательности для внешних и внутренних пользователей. Чем выше уровень устойчивости компании, тем более привлекательна она для инвесторов и финансовых институтов. С такой компанией охотно работают крупные игроки отраслевого рынка, их финансовое состояние позволяет минимизировать последствия возникающих в процессе финансово-хозяйственной деятельности рисков.

---

Если вы ищете, где можно заказать контрольные работы недорого , переходите на Work5.

---

. Исследование необходимости процесса расчета финансовой устойчивости компании обосновывается тем, что для развития компании необходимо привлекать дополнительные финансовые ресурсы. Тщательный анализ изменения уровня финансовой устойчивости при различных вариантах привлечения средств дает возможность руководству компании принимать финансово-обоснованное решение, которое благоприятным образом скажется на дальнейшем развитии предприятия. Расчет финансовой устойчивости компании позволяет определить конкурентный статус предприятия на отраслевом рынке. Финансовое состояние предприятия, на основании которого определяется финансовая устойчивость, основывается на данных финансовой, производственной и инвестиционной деятельности компании. Из этого следует, что финансовая устойчивость компании – это результат грамотного и умелого управления всей финансово-хозяйственной деятельностью компании. Таким образом, актуальность данного исследования обоснована необходимостью теоретического и практического изучения методов расчета финансовой устойчивости компании как показателя эффективности деятельности и конкурентоспособности компании на отраслевом рынке. Степень разработанности проблемы: на сегодняшний день существует много научных разработок на тему финансовой устойчивости компании. Так, в работах экономистов таких авторов, как Д.А. Ендовицкий, Н.П. Любушин, Н.Э. Бабичева, Л.Т. Гиляровская, И.А. Бланк, А.П. Градов, и др. подробно описаны методические основы расчета финансовой устойчивости компании и необходимость такого расчета для руководителей предприятий. В тоже время экономисты не смогли до сих пор выработать унифицированный методических подход к системе расчета показателя финансовой устойчивости компании. Цель настоящего исследования заключается в изучение теоретических основ расчета и анализа финансовой устойчивости компании, а также разработка практических рекомендаций по выработке перспективных путей увеличение уровня финансовой устойчивости компании на примере ООО «СИМС-2». Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи: 1) исследовать теоретические основы расчета и анализа финансовой устойчивости компании; 2) определить организационно-экономическую характеристику ООО «СИМС-2»; 3) Провести анализ результатов деятельности ООО «СИМС-2» за 2019 год, рассчитать уровень финансовой устойчивости ООО «СИМС-2» и проанализировать влияние факторов внешней и внутренней среды компании на показатель финансовой устойчивости; 5) на основе аналитических данных разработать предложения по совершенствованию деятельности ООО «СИМС-2», провести расчет экономической эффективности разработанных предложений и сделать соответствующие выводы. Предметом исследования является уровень финансовой устойчивости ООО «СИМС-2». Объект исследования – деятельность ООО «СИМС-2» Методологическая основа исследования. В качестве методологической и методической базы для проведения исследований были взяты труды отечественных и зарубежных экономистов, посвященные проблеме расчета и анализа финансовой устойчивости компании, а также публикации в периодических изданиях по исследуемой проблематике. Для решения поставленных в рамках исследования задач в качестве инструментария были применены общенаучные методы познания и специальные методы, которые характерны для экономических исследований: математический, сравнительный, эмпирический, графический метод, метод относительных величин, метод экономико-статистической группировки данных, обобщений, способы соизмерения результатов и эффектов. База исследования – результаты финансово-хозяйственной деятельности ООО «СИМС-2». Теоретическая основа исследования. Теоретическую основу исследования составляют Гражданский кодекс РФ, Налоговый Кодекс РФ, работы отечественных и зарубежных ученых, таких как Брызгалина В. В., Новиковой О. А., Агафоновой М. Н., Бычковой С. М., Дубоносова Е. С., Смирновой С. А., Грековой З. Н., Невского И. А., Эрзина Д. Г., Черных И. Н. и др. Структура работы соответствует логике исследования и включает в себя введение, теоретическую часть, практическую часть, заключение, список использованных источников, приложения. Теоретическая часть ВКР включает в себя анализ данных по определению, методам расчета и необходимости применения на практике расчета финансовой устойчивости. В практической части ВКР дается организационно-экономическая характеристика объекта исследования, проводится анализ показателей финансово-хозяйственной деятельности и расчет показателя финансовой устойчивости компании, разрабатывается комплекс перспективных направлений деятельности, проводится расчет экономической эффективности предлагаемых мероприятий.

Финансовая устойчивость компании – это неизменный показатель ее конкурентоспособности, деловой репутации и эффективности деятельности на отраслевом рынке. В связи с этим эффективность управления бизнес-процессами компании – это прямое следствие показателей финансовой устойчивости предприятия. Уровень финансовой устойчивости является определяющим фактором при выборе контрагентов, определения уровня кредитоспособности предприятия при рассмотрении возможности инвестирования, а также данный показатель является важным свойством успешности ведения финансово-хозяйственной деятельности предприятия в рамках разработанной стратегии развития. В рамках настоящего исследования были рассмотрены и определены теоретические основы необходимости анализа уровня финансовой устойчивости, а также рассмотрено практическое применение расчета и анализа показателей финансовой устойчивости на примере ООО «СИМС-2». Так, в первой главе выпускной квалификационной работы было определено, что в экономической литературе на сегодняшний день не существует унифицированного определения термину «финансовая устойчивость компании». В процессе анализа мнений авторов-экономистов было сформулировано наиболее верное на наш взгляд определение термина «финансовая устойчивость». Мы считаем, что финансовая устойчивость компании – это показатель эффективности деятельности предприятия, отражающий способность компании эффективно функционировать в условиях возникающих рисков во внешней и внутренней сферах хозяйствования. Основной задачей расчета показателя финансовой устойчивости является поиск точек повышения прибыльности деятельности предприятия при одновременном процессе минимизации последствий финансовых и организационных рисков. В процессе анализа теоретических основ финансовой устойчивости было определено, что одним из важнейших показателей устойчивости компании является ее кредитоспособность, т.е. возможность компании своевременно погашать собственные издержки текущей деятельности. Методика определения уровня финансовой устойчивости предусматривает применение двух типов методов: традиционный и комбинированный. Традиционный метод является наиболее используемым в современном финансовом менеджменте и включает расчет основных показателей ликвидности, рентабельности, оборачиваемости основных показателей, автономии и т.д. Необходимость определения уровня финансовой устойчивости обоснована тем, что данный показатель определяет степень инвестиционной привлекательности компании для внешних пользователей и способствует формированию сбалансированного совокупного капитала компании. Во второй главе настоящего исследования были определены практические результаты расчета и оценки уровня финансовой устойчивости компании ООО «СИМС-2». Краткая организационная характеристика компании показала, что предприятия является успешно развивающейся компанией на рынке торговли медицинскими изделиями. Уставной капитал компании составляет 1 000 000 рублей, состоит из доли одного участника, полностью оплачен. Также компания имеет действующую лицензию на оказание услуг по производству и обслуживанию медицинской техники. В рамках текущей финансово-хозяйственной деятельности является активным участником тендерных закупок и поставщиком в государственных контрактах. Организационная структура предприятия сформирована по линейному принципу с вертикально-интегрированной системой управления. Количество сотрудников компании по состоянию на 01.01.2020 г. составило 68 человек. Анализ показателей финансово-экономической деятельности предприятия осуществлялся с применением метода горизонтально-вертикального анализа показателей баланса предприятия за период 2017-2019 гг. данные расчета показали, что предприятие является владельцем материальных и нематериальных активов, формирует собственный капитал за счет уставного капитала, заемного капитала и чистой прибыли за отчетный период. По итогам 2019 года компания показывает рост практически всех статей баланса при одновременном снижении уровня краткосрочных обязательств. Данный факт свидетельствует о том, что применяемая финансовая стратегия достаточно эффективна. Расчет показателей финансовой устойчивости показал, что показатели ликвидности, платежеспособности, рентабельности и т.д. по итогам 2019 года ниже, чем за 2018 года, но находятся в пределах допустимых нормативных значений. Считаем, что снижение показателей устойчивости предприятия отрицательным образом сказывается на возможности компании привлекать дополнительные источники финансирования текущей деятельности и рассчитывать на определенную лояльность со стороны контрагентов. На основании проведенных расчетов и анализа полученных во второй главе данных в третьей главе данного исследования были сформированы предложения по повышению уровня финансовой устойчивости предприятия и проведена оценка экономической эффективности данных предложений. Так, с целью улучшения показателей дебиторской и кредиторской задолженности компании было предложено введение системы реверсивного факторинга, оптимизация и минимизация показателей дебиторской и кредиторской задолженности на конец отчетного периода, разработка бюджета движения денежных средств на месяц/кварта, формирование платежного календаря. Считаем, что применение данных мер позволяет компании более эффективно управлять дебиторской задолженностью в рамках ускорения сроков ее оборачиваемости, а также минимизации кредиторской задолженности. В целях повышения уровня независимости компании от внешних источников финансирования было предложено компании ежегодно проводить переоценку имеющихся материальных активов, сформировать резервный фонд и резерв по сомнительным долгам, осуществлять краткосрочные финансовые вложения в ценные бумаги крупных государственных компаний или предоставлять краткосрочные займы проверенным контрагентам. Расчет экономической эффективности предложенных мероприятий осуществлялся путем формирования прогнозного баланса и расчета основных показателей финансовой устойчивости: ликвидности, платежеспособности, уровней собственного капитал компании Данные расчёта показали, что в случае применения данных способов повышения финансовой устойчивости компания в прогнозном значении получит дополнительный уровень доходности и ускорить сроки оборачиваемости собственной дебиторской задолженности и товарооборота. Таким образом, в рамках настоящей выпускной квалификационной работы было установлено, что расчет и анализ показателя финансовой устойчивости является необходимым показателей эффективности деятельности компании и рекомендуется к постоянному расчету и анализу с целью получения информации о необходимости применения соответствующих управленческих решениях. Задачи, поставленные в начале выполнения исследования, решены, цель достигнута.

1. Абрютина, М. С. Финансовый анализ: учебник / М.С. Абрютина. - М.: Дело и сервис, 2017. - 192 c. 2. Берзон, Н.И. Финансовый менеджмент: учебник / Н.И. Берзон. - М.: Academia, 2019. - 271 c. 3. Бернстайн М. Анализ финансовой отчетности: учебник / Бернстайн. - М.: Финансы и статистика, 2016. - 624 c. 4. Бережная, Е.В., Бережной, В.И., Бигдай, О.Б. Управление финансовой деятельностью предприятий (организаций): Учебное пособие. – Инфра-М, 2020. – 336 с. 5. Бланк, И.А. Основы финансового менеджмента: учебник – Киев: Эльга, 2018. – 511 с. 6. Богатырева О.Н., Овчаренко В.П., Шмулевич Т.В.. Экономический анализ производственно-хозяйственной деятельности предприятия: учебно-методическое пособие для самостоятельной работы студентов / ВШТЭ СПбГУПТД .- СПб., 2016 – 34 с. 7. Васильева Л.С, Петровская М.В. Анализ хозяйственной деятельности: учебник - М. КНОРУС, 2016. - 606 с. 8. Васильева, Л. С. Финансовый анализ: учебник / Л.С. Васильева, М.В. Петровская. - М.: КноРус, 2017. - 880 c. 9. Гиляровская Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческих организаций: учебное пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям 080109 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», 080105 «Финансы и кредит»: учебное пособие / Л.Т. Гиляровская, А.В. Ендовицкая. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2017. 159 c. 10. Казакова Н. А. Анализ финансовой отчетности. Консолидированный бизнес: учебник для бакалавриата и магистратуры / Н. А. Казакова. — Москва : Издательство Юрайт, 2019. — 233с. 11. Киреева, Н.В. Экономический и финансовый анализ: Учебное пособие / Н.В. Киреева. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 293 c. 12. Кулагина Н. А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Практикум: учеб. пособие для СПО / Н. А. Кулагина. — 2-е изд., перераб. и доп. — Москва : Издательство Юрайт, 2018. — 135 с. 13. Левчаев, П.А. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / П.А. Левчаев. - М.: Инфра-М, 2019. - 157 c. 14. Лисицына, Е.В. Финансовый менеджмент: Учебник / Е.В. Лисицына, Т.В. Ващенко, М.В. Забродина, Ек . - М.: Инфра-М, 2018. - 304 c. 15. Лысенко, Д.В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / Д.В. Лысенко. - М.: Инфра-М, 2018. - 111 c. 16. Малышенко, В.А. Стратегический финансовый анализ как метод изучения комплексной финансовой устойчивости предприятия: учебник / В.А. Малышенко. - М.: Русайнс, 2019. - 480 c. 17. Поляк Г.Б. Финансовый менеджмент: учебник для академического бакалавриата / Г. Б. Поляк [и др.] ; отв. ред. Г. Б. Поляк. — 4-е изд., перераб. и доп. — Москва : Издательство Юрайт, 2019. — 456 с. 18. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Минск. - Учеб. Пособие.- 7-е изд., испр. - Мн.: Новое знание, 2018 - 536 с. 19. Тихомиров, Е.Ф. Финансовый менеджмент: Управление финансами предприятия / Е.Ф. Тихомиров. - М.: Academia, 2018. - 141 c. 20. Чараева, М.В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / М.В. Чараева. - М.: Инфра-М, 2018. - 384 c. 21. Шеремет А.Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебник — 2-е изд., доп. — М.: ИНФРА-М, 2017. — 374 с. 22. Шеремет, А.Д., Сайфулин, Р.С., Негашев, Е.В. Теория финансового анализа: учебник – М.: ИНФРА-М, 2019. – 208 с. 23. Большаков Н.С. Анализ финансового состояния и пути повышения прибыли: Н.С. Большаков // Нижегородский Государственный Технический Университет им. Р.Е. Алексеева. — 2018. — С. 617-623 24. Васильева А.И. Осуществление анализа и оценки финансовой устойчивости в современных организациях / А.И. Васильева // МИРЭА — Российский технологический университет. — 2018. — С. 53 25. Егорушкина Т.Н. Анализ подходов к оценке финансовой устойчивости предприятия для целей повышения ее эффективности / Т.Н. Егорушкина // Студенческие научные достижения. — 2019. — С. 150-154. 26. Кутин М.В. Сущность, цели и задачи определения уровня финансовой устойчивости предприятия / М.В. Кутин // Вестник современных исследований. — 2019. — № 1.10. — С. 189-192. 27. Маматказина Е.И. Диагностика финансовых проблем в условиях финансовой устойчивости коммерческой организации / Е.И. Маматказина // Синергия наук. — 2017. — № 18. − С. 115-122. 28. Стародубцева А.А. Поиск оптимальной трактовки понятия финансовой устойчивости предприятия / А.А. Стародубцева // Синергия наук. — 2018. — № 26. − С. 128-141. 29. Федулова О.Е. Цели, задачи и этапы оценки финансового состояния предприятия / О.Е. Федулова // Управление финансами компаний и финансовых институтов: сборник материалов Региональной заочной научно-практической конференции (20 ноября 2017 г.). — Чебоксары: ЧКИ РУК, 2018. — С. 307-310. 30. Р. Ибрагимов. Сущность финансовой устойчивости и ее основные факторы. [Электронный ресурс] – А. 2017 – Режим доступа: https://novainfo.ru/article/10914 31. Зуева, Е. С. Зарубежный опыт управления финансовыми результатами деятельности организации / Е. С. Зуева, А. Б. Дударева. — Текст: непосредственный // Молодой ученый. — 2016. — № 12.5 (116.5). — С. 27-29. — Режим доступа:: https://moluch.ru/archive/116/31641/ 32. Т.А. Копылов. Разработка стратегии развития предприятия. [Электронный ресурс] // – М., 2019. Режим доступа: https://cyberleninka.ru/article/n/ 33. Терехова-Пушная Д.А. Модели стратегического управления и планирования [Электронный ресурс] // – М., 2019. Режим доступа: https://cyberleninka.ru/article/n/ 34. Многофакторный анализ влияния различных элементов производственных затрат на финансовый результат. [Электронный ресурс]. – М., 2019. Режим доступа: https://studref.com/360439/ekonomika/ 35. Понятие и структура финансовой отчетности предприятия. [Электронный ресурс]. – М., 2019. - Режим доступа: http://finance-place.ru/fin-menedzhment/fin-instrumenty/ 36. Производственный, операционный и финансовый циклы организации: как они рассчитываются и на что влияют. [Электронный ресурс]. – М., 2016. Режим доступа: https://www.klerk.ru/boss/articles/ 37. Сущность финансового анализа и его задачи. [Электронный ресурс]. – М., 2019. Режим доступа: https://afdanalyse.ru/publ/ finansovyj_analiz 38. Факторы, влияющие на эффективность механизма управления финансами. [Электронный ресурс]. – М., 2019. Режим доступа: http://www.financemotion.ru/fmots-609-1.html 39. Финансовый анализ предприятия. [Электронный источник] – М., 2020. – Режим доступа: https://www.1cbit.ru/blog/finansovyy-analiz-predpriyatiya/ 40. Финансовое управление. [Электронный источник] – М., 2020. – Режим доступа: https://center-yf.ru/data/economy/finansovoe-upravlenie.php 41. Официальные данные ООО «СИМС-2». [Электронный ресурс]. – М., 2020. Режим доступа: https://www.audit-it.ru/buh_otchet/7734197385_ooo-sims-2 42. Официальные данные ООО «СИМС-2». [Электронный ресурс]. – М., 2020. Режим доступа: https://zachestnyibiznes.ru/company/ul/ 1027739438902_7734197385_OOO-SIMS-2 43. Щурина С.В., Михайлова М.В. Финансовая устойчивость компании: проблемы и решения [Электронный ресурс] – М. 2016 – Режим доступа: https://cyberleninka.ru/article/n/finansovaya-ustoychivost-kompanii-problemy-i-resheniya/viewer 44. Bragg, Stiven M. Accounting best practices. Steven M. Bragg.—3rd ed. - p. cm. Includes index - c. 657 45. Yananto Mihadi Putra. Analysis of Factors Affecting the Interests of SMEs Using Accounting Applications Journal of Economics and Business, Vol.2 No.3 [Электронный ресурс] - 2019 – Режим доступа: https://papers.ssrn.сom /sol3/papers.cfm?Abstract_id =3441519 46. Financial Accounting and Its Environment [Электронный ресурс] – 2016 – Режим доступа: http://womlib.ru/book/Financial_Accounting_And_Its _Environment.pdf 47. 8 моделей и инструментов стратегического планирования [Электронный ресурс] // – М., 2019. Режим доступа: https://lpgenerator.ru/blog/2019/05/27/ 48. BLOG.MOLODOST.BZ Стратегия развития предприятия: виды, этапы разработки, плюсы реализации. [Электронный ресурс] // – М., 2019. Режим доступа: https://blog.molodost.bz/advanced/strategiya-razvitiya-predpriyatiya/